銀行団、クライスラー買収の資金調達計画を延期

　JPモルガン・チェースを幹事とする銀行団は25日、投資ファンドによるクライスラー・グループのために売り出していた120億ドルの融資に参加する投資家が出なかったため、大部分の融資を直接引き受けることで合意した。クライスラーの買収取引は継続して進められることになる。

　銀行団は、6月から主要な機関投資家に対する融資パッケージのマーケティングに失敗してきた。また、最近の住宅ローン業界の問題が、レバレッジド・バイアウト（LBO）向け融資や高利回り債権への需要を低下させた。

　買収を行うサーベラス・キャピタル・マネジメントにとっては、融資を受けることが74億ドルの買収を進めるための数少ない道である。しかし、予想外の変化として、投資家は経営難の自動車メーカーの債権を持つことを嫌い、米債権市場の冷え込みが進んでいることが示された。

　匿名を条件に語った関係筋によると、銀行団は100億ドルを融資として提供する。債券は、夏以降で投資家がより活発になった時期に市場で再び販売される可能性がある。

　サーベラスとダイムラークライスラーはさらに20億ドルを調達しなければならない困難な状況に置かれる。両社が20億ドルをどのように分担するのか、また、サーベラスは銀行団にいくらか補償を行うのかといったことについては明らかになっていない。

　一方、両社は融資によってクライスラーの売却が程なく完了する見込みと述べている。クライスラーの売却後、ダイムラークライスラーはクライスラーに対して20%未満の出資を続ける。